Hedge Funds

Hedge fond je forma kolektívneho investovania, ktorá zhromažďuje prostriedky od investorov a investuje ich do rôznych finančných nástrojov, ako sú:

• akcie, dlhopisy, opcie, komodity
• nástroje peňažného trhu
• iné investičné cenné papiere

Výnosy a zhodnotenie kapitálu sa rozdeľujú medzi investorov podľa výšky ich podielu. Najväčšou výhodou je diverzifikácia rizika a flexibilná investičná stratégia.

Právny rámec a regulácia

Odvetvie hedge fondov na Seychelách upravuje Mutual Fund and Hedge Fund Act, 2008 (s novelizáciami).
Za licencovanie a dohľad zodpovedá Financial Services Authority (FSA).

Každý seychelský hedge fond musí spĺňať:

• registráciu a licenciu od FSA
• AML/KYC povinnosti podľa AML Act 2020
• registráciu konečných užívateľov výhod (Beneficial Ownership Act)

Štruktúry hedge fondov

Hedge fond na Seychelách možno založiť ako:

• International Business Company (IBC) podľa IBC Act 1994
• Spoločnosť so špeciálnou licenciou (CSL) podľa Companies Act 2003
• Komanditná spoločnosť s akciami

Najčastejšou a najpraktickejšou formou je IBC vďaka jednoduchosti správy a daňovým výhodám.

Typy hedge fondov na Seychelách

Zákon rozlišuje štyri základné typy fondov:

1. Súkromný fond (Private Fund)

• maximálne 50 investorov
• bez verejného ponúkania akcií
• bez minimálnej investície

2. Profesionálny fond (Professional Fund)

• určený pre kvalifikovaných investorov
• minimálna investícia: 100 000 USD

3. Verejný fond (Public Fund)

• zameraný na retailových investorov
• vyžaduje prospekt schválený FSA

4. Zahraničný fond (Exempt Foreign Fund)

• už licencovaný v uznávanej jurisdikcii
• musí byť spravovaný seychelským licencovaným správcom fondu

Hlavné výhody založenia fondu na Seychelách

• Atraktívny daňový režim: príjmy zo zahraničia môžu byť oslobodené od dane (0 % daň), ak sú splnené podmienky ekonomickej prítomnosti (substance)
• Možnosť zastrešujúcich fondov (umbrella funds) – viac podfondov v jednej štruktúre
• Flexibilná legislatíva a ochrana investorov
• Voľný prevod kapitálu a zisku
• Seychely na bielej listine OECD, reputácia bezpečnej jurisdikcie

Daňové výhody a substance pravidlá

• 0 % daňová sadzba platí iba na príjmy zo zahraničia a len v prípade splnenia substance testu
• Príjmy zo Seychel (lokálne) sú zdaňované sadzbou 15–25 %
• Povinnosti substance zahŕňajú:
  • miestneho licencovaného správcu fondu
  • miestne riadenie a vedenie záznamov
  • dodržanie AML a compliance štandardov

Regulačné požiadavky a compliance

Na získanie licencie je potrebné:

• licencovaný správca fondu so sídlom na Seychelách
• prospekt (offering memorandum)
• AML/KYC dokumentácia, compliance manuál a risk management politika
• ročný audit fondov (schválený audítorom FSA alebo z uznávanej jurisdikcie)
• podávanie výročných správ a obnovenie licencie FSA

Prečo Seychely pre hedge fond?

• Daňová neutralita pre zahraničné príjmy (pri splnení substance testu)
• Flexibilné fondové štruktúry vhodné pre súkromných aj profesionálnych investorov
• Stabilný právny rámec a ochrana investorov
• Ochrana súkromia a reputácia bezpečnej jurisdikcie

Plánujete založiť hedge fond na Seychelách?

Ponúkame:

• kompletné založenie fondu a registráciu u FSA
• prípravu prospektu a právnych dokumentov
• zabezpečenie správcu, AML officer a audítora
• dlhodobú správu fondu a compliance služby

Kontaktujte nás a využite výhody Seychel pre váš investičný projekt.